Многие у нас уже привыкли к кризисам, ведь за последние 20-30 лет у нас их было очень много, можно сказать что мы из него и не вылезали. Но текущая ситуация будет уникальной, так как сейчас рецессия будет глобальной и мирового масштаба. Это не будет похоже на все, что вы видели раньше, 2008 год или бум доткомов в 2000 году — все это жалкое подобие того что начинается сейчас. Наиболее близким примером может послужить Великая депрессия 30-х годов прошлого века. Что же нас ждет, как к этому готовиться и что делать? Постараюсь в этой статье осветить эти вопросы.
Первое что стоит понимать — это почему происходит этот кризис и что он действительно системный и текущая финансовая модель в своих рамках не в состоянии его преодолеть. А это означает, что потрясения будут серьезными и многие ранее незыблемые для вас вещи начнут сыпаться. Сам уклад жизни к которому привыкли последние несколько поколений западной цивилизации будет поставлен под сомнение. Если еще 10 лет назад поверить в падение доллара как мировой расчетной единицы было сложно, то сегодня на лицо все признаки скорого его краха, а значит будет пересмотр всех основ мировых финансов.
Спокойные и сытые времена остались в прошлом, и если вы до сих пор в это не верите, то давайте посмотрим на несколько факторов: ФРС в первые в своей истории (то есть даже в 30-х годах такого не было, не говоря уже о 2008) экстренно понизило ставку сначала на 0,5%, а потом сразу на 1%, опустив ставки до самого нуля. Ниже опускать уже некуда. Объявили что будут выкупать долговые бумаги в неограниченных размерах, причем выкупают и в США и в Европе. Если раньше речь шла о 4 трлн долларов, то теперь они даже не представляют сколько нужно денег.
Но сколько бы они не напечатали — все равно будет мало. Давайте посмотрим на график изменения процентной ставки ФРС США.
Текущая финансовая система отлично работала ранее когда ставку можно было повышать во время экономического спада, чуть-чуть притормаживая рост кредитов и денежной массы, а при замедлении роста экономики ставка наоборот опускалась для того чтобы бизнес мог брать дополнительные кредиты, и эти деньги вливать в экономику. Так вот эта система дает сбой, и если вы посмотрите на график, то увидите что в начале 80-х ставка была выше 11%,в 1989 поднималась почти до 10%, в 2000 смогла подняться только до 6,5%, а в 2006 — лишь до 5,25%. После чего ставка долгое время лежала на нуле и применялось количественное смягчение в несколько раундов и никогда в таких масштабах как это происходит сегодня.
А сейчас ставку максимум смогли поднять лишь до 2,5% в 2019 году и ее уже пришлось опустить в ноль экстренными мерами и в добавок ко всему организовать количественное смягчение, которое уже сейчас превосходит в 5 раз то что было в 2008 году за весь кризисный период. Модель экономики уже ушла в резкое пике и все что смогут эти меры — это лишь немного поддержать ее от окончательного падения до выборов — причем не факт что и до выборов она дотянет.
В последние дни многие мои знакомые, которые меня годами не видели начали писать и спрашивать не пора ли покупать акции? Вы знаете что это значит? Люди, причем многие из них с деньгами и хорошими должностями в различных компаниях, не верят в реальность наступления рецессии. Они думают что сейчас отличный момент для покупки и заработка на росте рынка. Так же думают горе эксперты в инвестициях, которых за последние годы расплодилось великое множество в инстаграмме. Эти «эксперты» имеют базы подписчиков в десятки тысяч человек и набрали их в последние пару лет благодаря активному развитию инсты и появлению легкого доступа на российский фондовый рынок через инвестиционные приложения банков. В 2019 году на российский рынок пришло 1,9 млн. человек, в 2018 — 645 000 человек. А всего за все годы работы ММВБ зарегистрировано 3,86 млн человек, то есть почти 2/3 пришло за последние пару лет.
Это море хомяков и создало рост на рынке и сейчас их будут прекрасно брить во время кризиса, я предупреждал об этом ранее, но меня мало кто тогда слушал. Послушайте же сейчас, если у вас есть активы на фондовом рынке, то вам необходимо дождаться небольшого отката — мы вряд ли вернемся уже к предыдущему максимуму, но половину от текущего падения рынок к осени отыграть может. На этом откате зафиксировать все что у вас есть и уносить ноги с рынка, если вы ничего в нем не понимаете. А если понимание есть, то приготовиться к шортам и большой пребыли. Чтобы вы понимали что примерно будет происходить — вот вам график Доу Джонса во времена Великой депрессии.
Итак, смотрите — вот там в самом верху падение с откупами (красные свечи в длинными нижними тенями) — мы сейчас где-то тут. Сейчас рынок будет показывать высокую волатильность пару месяцев и потом пойдет в небольшой откат как раз по времени примерно к выборам в США, что даст возможность Трампу рапортовать о своей победе над кризисом и коронавирусом и начале нового роста на рынке. Но не верьте этому, это весьма призрачный и иллюзорный рост.
После этого небольшого отката придет статистика о замедлении мировой экономики, оно шло итак, но его дополнительно усугубили ситуацией с коронавирусом и связанным с ним карантином и другими мероприятиями. Тогда и начнется быстрое и стремительное падение, которого вы еще никогда не видели. Кризис придет не только на фондовые рынки, он парализует реальную экономику, будет огромное множество банкротств компаний, которые раньше считались непотопляемыми. Особенно тяжело будет чувствовать себя финансовый сектор — предполагаю банкротство практически всех крупнейших европейских банков, некоторых банков в США и Великобритании. Будут банкротится и крупные промышленные компании, логистические и компании в других сферах.
Грандиозного передела не избежать никому. Фондовые индексы будут практически безоткатно падать пару лет, а S&P500 может достигнуть отметки в 300-400$, хотя еще недавно стоил 3400$, то есть падение может достичь 90%. Нелегко придется даже дивидендным аристократам, конечно они перенесут это лучше, чем другие компании, но есть большая вероятность приостановки выплаты дивидендов и сильного снижения стоимости акций. И если вы надеетесь на быстрое восстановление, то можете об этом забыть до конца 20-х годов рынок даже к текущим максимумам не вернется, в лучшем случае вернется к отметкам 2000 года.
Поэтому если у вас есть акции, то лучше продать все на ближайшем откате и приготовится к шорту. Если вы думаете набрать портфель облигаций, то тут я бы тоже был осторожен. Во-первых по многим корпоративным облигациям с отличными рейтингами будут дефолты, так же дефолты будут по многим государственным облигациям, особенно много таких будет в еврозоне. Все эти дефолты естественно будут списывать на форс мажор из-за пандемии коронавируса. Собственно именно для этого и затеяна вся текущая возня — так как ВОЗ объявила пандемию, а все страны вводили карантины, то и списать на это можно будет очень многое. Реальные причины естественно были совсем другие и назревали давно, но пропаганда в СМИ и кучи «финансовых экспертов» сделает свое дело.
Вот для примера посмотрите на акции крупнейших европейских банков:
Deutsche Bank
CommerzBank
Unicredit
Santander
Прям близнецы братья — и такая картина по всем крупнейшим европейским банкам, неспроста там ставка держатся на 0% еще с прошлого кризиса. Здоровой финансовой системой это назвать не получается от слова совсем и коронавирус это лишь удобный предлог для того чтобы на него все списать. Сам же вирус был весьма удобно запущен в Китае в самый разгар торговой войны, после чего Китай подписал все необходимые соглашения с Америкой и даже дополнительно еще снизил пошлины на многие товары в 2 раза. Вы конечно можете верить в совпадения, но я не буду, слишком уж вовремя он появился и слишком много нужных целей с его помощью закрыли.
Причем стоит понимать что вирус запущенный в Китае и вирус запущенный в Италии — это два разных вируса, у них немного разная симптоматика, а самое важное они ориентированны на разные расовые типы людей. В Ухане он был посильнее, но действовал в большинстве своем на азиатов, а европейский помягче, но действует на белых, причем, если вы посмотрите статистику смертности, то в Италии (10%), Испании (7,3%) и Франции (5,27%) смертность выше, чем в соседних Германии (0,48%), Австрии (0,57%) и Швейцарии (1,31%). Причем Австрия и Швейцария находятся прям очень близко с очагу заражения на севере Италии.
Все это говорит о том что этот вирус больше ориентирован на населения южной Европы и весьма легко переносится немцами, хотя число заболевших в Германии сравнимо с Испанией и выше Франции, но смертей значительно меньше. В общем вирусы весьма странные, смертность в основном у лиц более пожилого возраста с букетом других хронических заболеваний и ослабленным иммунитетом. Что в целом как у любого гриппа, если бы для гриппа ввести такую же статистику, то выяснилось бы что смертей от него будет даже больше. А все те экстренные меры — ни что иное как спланированный флешмоб, чтобы прикончить экономику и ускоренно провести кризис и списать на него все накопленные проблемы.
Ну допустим в текущей ситуацией мы разобрались, а что почему нынешняя финансово-экономическая система перестала устраивать кукловодов и почему и самое главное на что они планируют ее менять? Начнем с проблем текущей финансовой системы, а они как у больных короновирусом хронические и смертельные, так что если бы не вирус система бы умерла от чего-то еще. Во-первых, финансовая составляющая современной экономики оттягивает на себя до 60% всех финансов и инвестиций, но не обеспечивает больше нужного роста ВВП.
Если после Второй Мировой Войны финансовый сектор был не более 10% и вливание в него позволяли ускорить развитие всей экономики, включая реальный сектор, а сам он был удобным и удачным способом распределения и контроля за всеми составляющими системы. То сейчас он превратился в разжиревший бюрократическо-паразитический аппарат, который не хочет по хорошему отдавать свою долю на рынке, но инвестиций в себя давно уже не оправдывает. Этот кризис в первую очередь будет резать финансистов, страховщиков, юристов и сотрудников консалтинговых компаний — они перестали быть эффективны, создали множество финансовых пузырей общей стоимостью в 1,5 квадриллиона долларов — столько денег не сможет напечатать даже ФРС. Их всех заменят электронные и цифровые технологии, в том числе блокчейн и криптовалюты. В новой экономике лидирующее место займут цифровые технологии и технологии интернета вещей (IoT), но для перехода в этот новый мир потребуется жесткая и серьезная перестройка текущего.
Насколько же сильным окажется кризис и как это повлияет на Россию? Россия одна из наиболее подготовленных к кризису стран, у нас нет серьезных долгов, благодаря санкциям выработана линия импортозамещения и как минимум есть продовольственная безопасность, так что голод нам не грозит. У нас положительный торговый баланс и одни из самых больших золотовалютных резервов, при этом мы избавились практически ото всех казначейских облигаций США. У нас заключены долгосрочные контракты на поставку энергоресурсов с ключевыми партнерами, строиться огромное количество заводов и предприятий по национальным проектам, а большая часть крупнейших корпораций напрямую или косвенно имеет госучастие и фактически подчинено линии единого центра. Так же у нас планируются изменения в конституцию, которые позволят сохранить и стабильность текущей властной вертикали, что немаловажно в кризис, так как внутренние проблемы и борьба за власть могут серьезно усугубить кризисные события. И поверьте, политическая стабильность в ближайшие годы в ваших же интересах. Так же стоит отметить наши серьезные военные успехи и дипломатические. Все это делает нашу страну одной из возможных лидеров будущего мира, в кризис попадут все, но лишь те кто выйдут из него первыми получат наибольшую выгоду от него.
Если ситуация останется прежней, то у нас весьма неплохие шансы через пару лет после начала кризиса начать восстанавливаться и расти ускоренными темпами, тогда как западу, а особенно Европе придется пройти весьма жесткий сценарий схожий с нашими 90-ми годами, только все это будет усугубляться межнациональными проблемами и безвольным толерантным обществом титульных наций. Так что я не удивлюсь, если в 22-23 годах начнется обратная миграция лучших западных кадров в Россию, Китай и даже страны Южной Америки (тут отдельные соображения почему там может наступить экономический подъем, но возьмем на карандаш эту идею и будем отслеживать). К нам будут ехать лучшие инженеры, ученые, IT-специалисты, врачи и предприниматели.
Не стоит ждать, что прям станем жить лучше, вполне вероятно у нас ситуация просто останется на текущем уровне или немного улучшится, просто сильно хуже станет там, и весьма вероятно там станет просто небезопасно для адекватного образованного человека — ну прям как у нас в 90-е. Так же не стоит думать что нас обойдет стороной кризис — приготовьтесь в ближайшие пару лет увидеть мировую депрессию такого масштаба, который вам и не снился. И конечно же в первые пару лет он весьма серьезно ударит по России и ее жителям, вот только мы уже тренированны практически постоянными кризисами и падать нашему уровню жизни сильно уже некуда, поэтому предположу что наша банковская и социальная системы выстоят в отличие от западных стран, где у всех сгорят пенсионные накопления, страховые гарантии и льготные медицинские страховки. А обрушение всех этих социальных гарантий сильно подорвет общественное и политическое устройство запада.
Толпы безработных мигрантов, которые в миг лишатся своих пособий и социального жилья, средний класс, который не сможет больше платить по кредитам и купить медицинскую страховку. Крушение всех социальных гарантий и фактическое обесценивание всех пенсионных накоплений, а вдобавок ко всему еще и гиперинфляция доллара после основного падения фондовых рынков станут весьма серьезным испытанием для западного общества и многие захотят уехать в Россию, где будет относительная стабильность, национальные проекты для которых нужны будут квалифицированные кадры и Дальний Восток, который нужно заселять. И если вам все это кажется сказкой, то просто посмотрите еще раз на график Доу Джонса 30-х годов и представьте, что теперь от этого графика зависят жизни миллионов людей в США и все их социальные гарантии и пенсии, а когда все это рухнет первыми организовываться пойдут черные банды из бедных кварталов…
Но и нам расслабляться тоже не стоит, ближайшие пару лет еще нужно пережить, а сокращения и безработица будут и у нас. Многие потеряют свои капиталы и накопления, особенно те кто недавно зашел на рынок и те кто заходят сейчас, весьма вероятно что текущие цены по акциям российских компаний вы не увидите еще лет 7-8, а американских вообще никогда. Бежать покупать сейчас доллар тоже не самая лучшая идея, так как его судьба уже предрешена и гиперинфляция уже неминуема, но вот точный момент ее начала я сейчас предсказать не в силах, но ясно что речь идет о ближайших годах.
Многие сейчас ломанулись покупать недвижимость и это уже задрало цены на квадратный метр, но с началом настоящего кризиса цены поднимутся еще немного и уже потом последует неплохой откат. Но в ближайшие полтора года цены на недвижимость будут весьма высокие и если вы не успели купить ее раньше, то сейчас лучше подождать с этим. Так же не ясно как отреагирует рынок недвижимости на новые изменения в законодательстве и налог на вывод средств в оффшоры. А большая часть строек формально оформлена на компании на Кипре или других офшорах, и они через дивиденды выводили деньги туда. Как теперь будет работать этот бизнес, и как застройщики переживут кризис это еще большой вопрос даже для самых крупных из них. Поэтому я бы пока воздержался от инвестиционных вложений в этот сектор.
Традиционно актуальным инструментом будет золото, но тоже предполагаю до определенного момента и тут важно как поведет себя рыночная система во времена кризиса, так как многие покупают золото не физическое а цифровой его аналог в виде ETF фондов или фьючерсов. Я все-таки склонен считать что рынки как таковые останутся, но могут произойти изменения в законодательном секторе, но я надеюсь отбирать золото ни у кого не будут.
Из всех инструментов в будущем лучше всего смотрятся криптовалюты, во-первых, это будущее новой финансовой системы. Она скорее всего будет построена не на биткоине, но ценность биткоина в любом случае сильно вырастет как цифрового золота, которое практически невозможно отобрать. А так же вырастет весь сектор основных криптовалют и уже на них будет строится новая мировая финансовая система. Ну или как минимум они послужат промежуточным звеном в процессе ее становления в момент крушения традиционной банковской системы. Банки во время кризиса станут очень ненадежны, а торговлю и транзакции нужно проводить как ни крути, а в криптовалютах, да еще и с помощью смартконтрактов реально перезапустить мировую экономику, хотя бы использовать как временное решение.
Поэтому в текущей ситуации перед вами открывается уникальная возможность заработать на самом большом перераспределении богатств в мировой истории.
Текущие цены по биткоину крайне низкие и совсем недавно произошел вынос большинства «пассажиров» — резкое падение цены более чем на 50% всего за 1 день.В текущий момент это наилучший актив с наибольшим потенциалом роста в кризис. Я уже подробно рассказывал вам о нем в предыдущих статьях и сам перевел все свои инвестиции в криптовалютные рынки еще в 2018 году, те кто послушал меня в начале 2019 года неплохо заработали на росте и даже немного на падении, но самое основное движение еще впереди. В мае у биткоина будет халвинг и такие вытряхивания людей из криптовалют в это время происходят регулярно. Абсолютно аналогичная картина была в 2016 году:
Надеюсь все помнят что было потом? Вы бы хотели иметь машину времени и купить его за 500$ в 2016 году? Вот примерно те же чувства вы будете испытывать через пару лет на пике кризиса, когда будете вспоминать что шанс у вас был — а вы как обычно ничего не сделали! В текущий момент бездействие может быть слишком опасно, учитывая надвигающуюся угрозу финансового кризиса. И если год назад вы могли просто отмахнутся от моих статей и прогнозов, то сейчас до вас, надеюсь, начинает доходить реальность их реализации. И вот поручиться что будет с вашей работой и доходом в ближайшие пару лет не сможет никто, поэтому начинать действовать и получать финансовую грамотность стоит уже прямо сейчас.
Лучший способ начать это присоединиться к моему последнему тренингу «Инвест-Блицкриг», пройти все занятие тренинга и узнать как же работать с криптовалютами, а самое важное попасть в закрытый телеграм чат и узнавать обо всех изменениях в финансовом мире в реальном времени. Обратите внимание, что доступ в телеграм чат в пакетах от «Инвестиции и трейдинг» и выше. Первое что вам сейчас нужно сделать это освоить набор необходимых знаний и инструментов для выживания в грядущем финансовом армагедоне. Вам сейчас очень повезло, так как цены для входа в рынок очень хорошие, они лишь совсем немного выше чем год назад на самом дне рынка, а это значит что вы получите наибольшую прибыль за наименьшее количество времени, так как уже 1 год этого цикла прошел и ждать осталось меньше.
Более подробную информацию о тренинге и о том как его приобрести вы можете узнать на странице https://course.gosar.ru/
Так же я вам рекомендую подписаться на мой ютуб канал и посмотреть мои последние видео о текущей ситуации на рынке, вот недавнее о кризисе и о нефтяной войне, которую я не стал сегодня разбирать в статье, тоже очень интересная информация как раз в тему сегодняшних рассуждений:
Комментарии